ÍNDICE DE DESEMBOLSO 2023 DEL 76%(3)

VALOR CONTABLE POR ACCIÓN DE US$ 98.71

VALOR CONTABLE TANGIBLE POR ACCIÓN DE US$ 86.19(4)

 – Citigroup Inc. reportó hoy utilidades para el cuarto trimestre de 2023 de US$ (1.8) mil millones, o US$ (1.16) por acción diluida, sobre ingresos de US$ 17.4 mil millones. Esto en comparación con utilidades de US$ 2.5 mil millones, o US$ 1.16 por acción diluida, sobre ingresos de US$ 18.0 mil millones para el cuarto trimestre de 2022.

   

Como se comunicó anteriormente(5), los resultados del cuarto trimestre incluyeron varios elementos notables que consisten en: gastos asociados con la evaluación especial de la Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FDIC) de aproximadamente US$ 1.7 mil millones antes de impuestos; una acumulación de reservas de US$ 1.3 mil millones asociada con el riesgo de transferencia en Rusia y Argentina; el impacto en los ingresos antes de impuestos de la devaluación del peso argentino del cuarto trimestre de 2023 de aproximadamente US$ 880 millones(6); y un cargo de reestructuración de aproximadamente US$ 780 millones relacionado con las medidas tomadas como parte de la simplificación organizativa de Citi. La combinación de estos elementos tuvo un impacto negativo en las ganancias por acción diluida de aproximadamente US$ 2.00. Excluyendo estos elementos(5), las ganancias por acción diluida habrían sido de US$ 0.84 para el trimestre.

Los ingresos disminuyeron un 3% con respecto al ejercicio anterior sobre una base declarada. Excluyendo los impactos relacionados con la desinversión(7) y el impacto antes de impuestos de la devaluación de Argentina, los ingresos aumentaron un 2%, impulsados por la fortaleza en Servicios, Banca Personal de EE.UU. (USPB) y Banca de Inversión, parcialmente compensados por menores ingresos en Mercados y Patrimonio, y la reducción de ingresos por las salidas concretadas y las liquidaciones.

Las utilidades de US$ (1.8) mil millones disminuyeron de US$ 2.5 mil millones desde el período del año anterior, impulsadas principalmente por mayores gastos, mayor costo del crédito y menores ingresos.

Las ganancias por acción de US$ (1.16) disminuyeron desde US$ 1.16 por acción diluida en el período del año anterior, lo que refleja la pérdida neta.

Para todo el año 2023, Citigroup reportó utilidades de US$ 9.2 mil millones sobre ingresos de US$ 78.5 mil millones, en comparación con utilidades de US$ 14.8 mil millones sobre ingresos de US$ 75.3 mil millones para todo el año 2022.

Las comparaciones porcentuales a lo largo de esta publicación se calculan para el cuarto trimestre de 2023 en comparación con el cuarto trimestre de 2022, a menos que se especifique lo contrario.

Resultados financieros del cuarto trimestre

Citigroup ($ en millones, excepto por los porcentajes y cuando se indique lo contrario)	4T’23	3T’23	4T’22	TvsT%	AvsA%	2023	2022	%Δ
Ingresos totales, neto de gastos por intereses	17,440	20,139	18,006	(13)%	(3)%	78,462	75,338	4%
Total gastos operativos	15,996	13,511	12,985	18%	23%	56,366	51,292	10%
Pérdidas Crediticias Netas	1,994	1,637	1,180	22%	69%	6,437	3,789	70%
Creación / (Liberación) de ACL Neto(a)	397	125	640	NM	(38)%	924	1,247	(26)%
Otras Reservas(b)	1,156 _	78	25	NM	​NM	1,825 _	203	NM
Costo Crediticio Total	3,547	1,840	1,845	93%	92%	9,186	5,239	75%
Utilidad (Pérdida) por Operaciones Continuas antes de Impuestos	(2,103)	4,788	3,176	NM	NM	12,910	18,807	(31)%
Reservas para impuestos sobre la renta	(296)	1,203	640	NM	​NM	3,528 _	3,642	(3)%
Ingresos (pérdidas) de operaciones continuas	(1,807)	3,585	2,536	NM	NM	9,382	15,165	(38)%
Ingresos (pérdidas) por operaciones discontinuadas, neto de impuestos	(1)	2	(2)	NM	50%	(1)	(231)	100%
Utilidades atribuibles a participación no controlante	31 _	41	21	(24)%	48%	153 _	89	72%
Utilidad (pérdida) neta de Citigroup	$(1,839)	$3,546	$2,513	NM	NM	$9,228	$14,845	(38)%
Préstamos al Final del Período ($MM)	689	666	657	3%	5%
Activos al Final del Período ($MM)	2,405	2,369	2,417	2%	–
Depósitos al Final del Período ($MM)	1,309	1,274	1,366	3%	(4)%
Valor en Libros por Acción	$98.71	$99.28	$94.06	(1)%	5%	$98.71	$94.06	5%
Valor contable tangible por acción(4)	$86.19	$86.90	$81.65	(1)%	6%	$86.19	$81.65	6%
Índice de Capital Común Tier 1 (CET1)(2)	13.3%	13.6%	13.0%			13.3%	13.0%
Índice de Apalancamiento Suplementario (SLR)(2)	5.8%	6.0%	5.8%			5.8%	5.8%
Rendimiento sobre el capital común promedio (ROE)	(4.5)%	6.7%	5.0%			4.3%	7.7%
Retribución sobre Capital Común Promedio Tangible (RoTCE)(1)	(5.1)%	7.7%	5.8%	(1,280) bps	(1,090) bps	4.9%	8.9%	(400) bps

Nota: Favor de referirse a los Apéndices y Notas al pie al final de este comunicado de prensa para obtener información adicional.

(a) Incluye la acumulación / (liberación) de reservas crediticias para préstamos y reservas para pérdidas crediticias sobre compromisos crediticios no financiados.

Citigroup

Los ingresos de Citigroup de US$ 17.4 mil millones en el cuarto trimestre de 2023 disminuyeron un 3% sobre una base informada. Excluyendo los impactos relacionados con la desinversión y el impacto antes de impuestos de la devaluación de Argentina, los ingresos aumentaron un 2%, impulsados por la fortaleza en Servicios, USPB yBanca de Inversión, parcialmente compensados por menores ingresos en Mercados y Patrimonio y la reducción de ingresos por las salidas concretadas y las liquidaciones.

Los gastos operativos de Citigroup de US$ 16.0 mil millones sobre una base reportada aumentaron un 23% en el cuarto trimestre de 2023, que incluyó la evaluación especial de la FDIC de US$ 1.7 mil millones antes de impuestos y modestos costos relacionados con la desinversión. Excluyendo el impacto de la evaluación especial de la FDIC y los modestos costos relacionados con la desinversión, los gastos aumentaron un 10% a US$ 14.2 mil millones, en gran parte impulsados por el cargo de reestructuración.

​

El costo de crédito de Citigroup fue de aproximadamente US$ 3.5 mil millones en el cuarto trimestre de 2023, en comparación con US$ 1.8 mil millones en el período del año anterior. Además de la acumulación de reservas para el riesgo de transferencia, el costo del crédito trimestral fue impulsado por las pérdidas netas de crédito de las tarjetas, que ahora se encuentran en los niveles anteriores al Covid, así como la provisión para pérdidas de crédito (ACL) para nuevos volúmenes de tarjetas.

La pérdida en las utilidades de Citigroup de US$ (1.8) mil millones en el cuarto trimestre de 2023, en comparación con las utilidades de US$ 2.5 mil millones en el período del año anterior, fue impulsada por los mayores gastos, el mayor costo del crédito y los menores ingresos. La tasa impositiva efectiva de Citigroup fue del 14% en el trimestre actual frente al 20% en el cuarto trimestre de 2022, principalmente impulsada por una combinación geográfica diferente de ganancias antes de impuestos en el trimestre actual.

La provisión total de Citigroup para pérdidas crediticias fue de aproximadamente US$ 21.8 mil millones al final del trimestre, en comparación con US$ 19.4 mil millones al final del período del año anterior. La provisión total para pérdidas crediticias en préstamos fue de aproximadamente US$ 18.1 mil millones al final del trimestre, en comparación con US$ 17.0 mil millones al final del período del año anterior, con una relación de préstamos de reserva a financiados del 2.66%, en comparación con el 2.60% al final del período del año anterior. El total de préstamos no devengados aumentó un 31% con respecto al período del año anterior a US$ 3.2 mil millones. Los préstamos corporativos no devengados aumentaron un 68% a US$ 1.9 mil millones. Los préstamos de consumo no devengados se mantuvieron prácticamente sin cambios en US$ 1.3 mil millones.

Los préstamos de fin de período de Citigroup fueron de US$ 689 mil millones al final del trimestre, un 5% más que en el período del año anterior, lo que refleja en gran medida el crecimiento en tarjetas en USPB.

Los depósitos de fin de período de Citigroup fueron de aproximadamente US$ 1.3 billones al final del trimestre, un (4)% menos que en el período del año anterior. La disminución de los depósitos se debió en gran parte a una reducción en Servicios que refleja un ajuste cuantitativo, y una reducción en USPB y Patrimonio que refleja un cambio de depósitos a productos de mayor rendimiento.

El valor contable de Citigroup por acción de US$ 98.71 y el valor contable tangible por acción de US$ 86.19 al final del trimestre aumentaron un 5% y un 6%, respectivamente, en comparación con el período del año anterior. Los aumentos fueron impulsados en gran medida por las utilidades, las recompras de acciones ordinarias y los movimientos beneficiosos en el componente de otros ingresos integrales acumulados (AOCI) del patrimonio, parcialmente compensados por el pago de dividendos comunes y preferentes. Al cierre del trimestre, el índice de capital CET1 de Citigroup fue del 13.3% frente al 13.6% del trimestre anterior, impulsado por la pérdida neta del periodo, mayores activos por impuestos diferidos, pago de dividendos comunes y preferentes, recompra de acciones y mayores activos ponderados por riesgo, parcialmente compensados por un beneficio del otro resultado integral acumulado (AOCI). El Índice de Apalancamiento Complementario de Citigroup para el cuarto trimestre de 2023 fue del 5.8% frente al 6.0% del trimestre anterior. Durante el trimestre, Citigroup devolvió un total de US$ 1.5 mil millones a los accionistas comunes en forma de dividendos y recompras.

Servicios ($ en millones, excepto que se indique lo contrario)	4T’23	3T′23	4T’22	TvsT%	AvsA%	2023	2022	%Δ
Ingresos netos en intereses	2,869	2,853	2,534	1%	13%	11,027	8,832	25%
Ingresos por no intereses	555	643	690	(14)%	(20)%	2,625	2,947	(11)%
Soluciones de Tesorería e Intermediación	3,424	3,496	3,224	(2)%	6%	13,652	11,779	16%
Ingresos netos en intereses	556	573	501	(3)%	11%	2,171	1,486	46%
Ingresos por no intereses	520	553	539	(6)%	(4)%	2,227	2,354	(5)%
Servicios de Valores	1,076	1,126	1,040	(4)%	3%	4,398 _	3,840	15%
Ingresos totales de Servicios	4,500	4,622	4,264	(3)%	6%	18,050	15,619	16%
Total gastos operativos	2,594	2,518	2,389	3%	9%	10,024	8,728	15%
Pérdidas Crediticias Netas	(6)	27	7	NM	NM	40	51	(22)%
Creación / (Liberación) de ACL Neta(a)	105	29	(18)	NM	NM	29	152	(81)%
Otras Reservas(b)​_	547	39	1	NM	NM	​   881 _	4	NM
Costo Crediticio Total	646	95	(10)	NM	NM	950	207	NM
Utilidad (Pérdida) Neta	$776	$1,332	$1,368	(42)%	(43)%	4,605	4,888	(6)%
Estadísticas y métricas clave de Servicios ($MM)
TCE Promedio asignado(c)	23	23	23	–	2%	23	23	2%
RoTCE(c)	13.4%	23.0%	24.1%	(960) bps	(1,070) bps	20.0%	21.7%	(170) bps
Préstamos promedio	83	83	78	–	6%	81	82	(1)%
Depósitos promedio	802	796	825	1%	(3)%	810	808	–
Valor de transacción transfronteriza	99	88	81	13%	23%	358	312	15%
Volumen de compensación en USD ($MM)	40	40	38	1%	5%	157	149	6%
Volumen de gasto de tarjetas comerciales	17	17	15	(2)%	8%	67	57	16%
Activos bajo custodia y/o administración (AUC/AUA) ($B)	25	23	22	9%	13%

Nota: Favor de referirse a los Apéndices y Notas al pie al final de este comunicado de prensa para obtener información adicional.

(a) Incluye la acumulación / (liberación) de reservas crediticias para préstamos y reservas para pérdidas crediticias sobre compromisos crediticios no financiados.

(b) Incluye reservas para títulos de deuda HTM y otros activos.

(c) TCE y RoTCE son medidas financieras no confirmes con GAAP. Consulte el Apéndice I para obtener una conciliación de la suma de los segmentos y los componentes de los TCE asignados promedio.

Servicios

Los ingresos por Servicios de US$ 4.5 mil millones aumentaron un 6%, en gran parte impulsados por mayores ingresos netos por intereses en Soluciones de Tesorería e Intermediación (TTS) y Servicios de Valores, parcialmente compensados por menores ingresos no relacionados con intereses impulsados por la devaluación de Argentina. Los ingresos por Servicios no relacionados con intereses aumentaron un 20%, excluyendo el impacto de la devaluación de Argentina.

Los ingresos por Soluciones de Tesorería e Intermediación de US$ 3.4 mil millones aumentaron un 6%, impulsados por un crecimiento del 13% en los ingresos netos por intereses, parcialmente compensados por una disminución del 20% en los ingresos no relacionados con intereses, impulsados por el impacto de la devaluación de Argentina. El aumento en los ingresos netos por intereses se debió principalmente a las tasas de interés más altas. La disminución de los ingresos no relacionados con los intereses se vio parcialmente compensada por un aumento de los flujos transfronterizos del 23%, que superó el crecimiento del PIB mundial, y un aumento de los volúmenes de compensación en dólares del 5%.

Los ingresos por Servicios de Valores aumentaron un 3%, impulsados por un crecimiento neto de los ingresos por intereses del 11%, parcialmente compensados por una disminución del 4% en los ingresos no relacionados con intereses, lo que refleja en gran medida la devaluación de Argentina. Citi también continuó incorporando activos bajo custodia y administración, que aumentaron un 13%, o aproximadamente US$ 2.9 billones.

Los gastos operativos por Servicios de US$2.6 mil millones aumentaron un 9%, impulsados principalmente por las continuas inversiones en tecnología, innovación de productos y experiencia del cliente.

El costo del crédito de Servicios fue de US$ 646 millones, en comparación con US$ (10) millones en el período del año anterior, impulsado por una acumulación de reservas de aproximadamente US$ 652 millones, asociada principalmente con el riesgo de transferencia en Rusia y Argentina.  

Las utilidades por Servicios de aproximadamente US$ 776 millones disminuyeron 43%, impulsadas por el mayor costo del crédito y los mayores gastos, parcialmente compensados por los mayores ingresos.

Mercados ($ en millones, excepto que se indique lo contrario)	4T’23	3T’23	4T’22	TvsT%	AvsA%	2023	2022	%Δ
Tasas y divisas	1,758	2,769	2,728	(37)%	(36)%	10,885	11,556	(6)%
Productos diferenciales/otros de renta fija	​          833 _	1,081	711	(23)%	17%	3,935 _	4,154	(5)%
Mercados de Renta Fija	2,591	3,850	3,439	(33)%	(25)%	14,820	15,710	(6)%
Mercados de Valores	​         819 _	942	748	(13)%	9%	4,037 _	4,451	(9)%
Ingresos totales de Mercados	3,410	4,792	4,187	(29)%	(19)%	18,857	20,161	(6)%
Total gastos operativos	3,434	3,303	3,174	4%	8%	13,238	12,413	7%
Pérdidas Crediticias Netas	30	(4)	1	NM	NM	32	(5)	NM
Creación / (Liberación) de ACL Neta(a)	53	127	45	(58)%	18%	205	90	NM
Otras Reservas(b)	​         126 _	40	(7)	NM	NM	200 _	70	NM
Costo Crediticio Total	209	163	39	28%	NM	437	155	NM
Utilidad (Pérdida) Neta	$(134)	$1,066	$787	NM	NM	3,953	5,872	(33)%
Estadísticas y métricas clave de mercados ($MM) TCE Promedio asignado(c)	53	53	52		3%	53	52	3%
RoTCE(c)	(1.0)%	8.0%	6.1%	(900) bps	(710) bps	7.4%	11.4%	(400) bps
Promedio de activos de intermediación	391	393	332	(1)%	18%	379	334	13%
VaR promedio	138	116	142	19%	(2)%	132	122	8%

Nota: Favor de referirse a los Apéndices y Notas al pie al final de este comunicado de prensa para obtener información adicional.

(a) Incluye la acumulación / (liberación) de reservas crediticias para préstamos y reservas para pérdidas crediticias sobre compromisos crediticios no financiados.

(b) Incluye reservas para títulos de deuda HTM y otros activos.

(c) TCE y RoTCE son medidas financieras no confirmes con GAAP. Consulte el Apéndice I para obtener una conciliación de la suma de los segmentos y los componentes de los TCE asignados promedio.

Mercados

Los ingresos de Mercados de US$ 3.4 mil millones disminuyeron un 19%, impulsados por una disminución en Renta Fija, incluido el impacto de la devaluación, parcialmente compensado por un aumento en Renta Variable.

Los ingresos por Renta Fija de US$ 2.6 mil millones disminuyeron un 25%, impulsado en gran medida por las tasas y monedas en una menor volatilidad y una desaceleración significativa en diciembre, así como por el impacto de la devaluación de Argentina.

Los ingresos por Renta Variable de US$ 819 millones aumentaron un 9%, impulsados por las ganancias en todos los productos, incluidos los derivados, y el negocio también se benefició del crecimiento en los saldos prime.

Los gastos operativos por Mercados de US$ 3.4 mil millones aumentaron un 8%, impulsados por inversiones en transformación y riesgos y controles y costos relacionados con el volumen, parcialmente compensados por ahorros de productividad.

El costo del crédito de Mercados fue de US$ 209 millones, en comparación con US$ 39 millones en el período del año anterior, impulsado por una acumulación de reservas de aproximadamente US$ 179 millones, asociada principalmente con el riesgo de transferencia en Rusia y Argentina.

Las pérdidas netas de Mercados de US$ (134) millones fueron impulsadas por los mayores gastos, los menores ingresos y el mayor costo del crédito en el trimestre.

Banca ($ en millones, excepto que se indique lo contrario)	4T’23	3T’23	4T’22	TvsT%	AvsA%	2023	2022	%Δ
Total Banca de Inversión	669	693	525	(3)%	27%	2,538	2,510	1%
Total Préstamos Corporativos(a)​_	411	698	553	(41)%	(26)%	2,473 _	2,579	(4)%
Total ingresos de Banca(a)	1,080	1,391	1,078	(22)%	–	5,011	5,089	(2)%
Ganancia / (Pérdida) en Coberturas Crediticias​_	(131)	(47)	(300)	NM	56%	(443)	307	NM
Total de ingresos DE BANCA, incluye ganancias/(pérdidas) por coberturas de préstamos	949	1,344	778	(29)%	22%	4,568	5,396	(15)%
Total gastos operativos	1,155	1,220	845	(5)%	37%	4,869	4,471	9%
Pérdidas Crediticias Netas	71	28	96	NM	(26)%	169	106	59%
Creación / (Liberación) de ACL Neto(b)	(225)	(95)	(81)	NM	NM	(723)	423	NM
Otras Reservas(c)​_	339	5	12	NM	​NM	389 _	20	NM
Costo Crediticio Total	185	(62)	27	NM	NM	(165)	549	NM
Utilidad (Pérdida) Neta	$(322)	$169	$(55)	NM	NM	$(48)	$386	NM
Estadísticas y métricas clave de Banca
TCE Promedio asignado(d)($MM)	21	21	22	–	(1)%	21	22	(1)%
RoTCE(d)	(6.0)%	3.1%	(1.0)%	(910) bps	(500) bps	(0.2)%	1.8%	(200) bps
Préstamos promedio ($MM)	87	87	96	–	(9)%	90	98	(8)%
Consultoría	286	299	258	(4)%	11%	1,017	1,332	(24)%
Suscripción de valores	110	123	132	(11)%	(17)%	500	621	(19)%
Suscripción de deuda​_	310	272	217	14%	43%	1,196 _	1,100	9%
Comisiones Banca de Inversión	706	694	607	2%	16%	2,713	3,053	(11)%

Nota: Favor de referirse a los Apéndices y Notas al pie al final de este comunicado de prensa para obtener información adicional.

(a) Excluye la ganancia / (pérdida) en derivados crediticios, así como la valuación de mercado en préstamos a valor razonable. Para obtener información adicional, consulte la Nota al pie 8.

(b) Incluye la acumulación / (liberación) de reservas crediticias para préstamos y reservas para pérdidas crediticias sobre compromisos crediticios no financiados.

(c) Incluye reservas para títulos de deuda HTM y otros activos.

(d) TCE y RoTCE son medidas financieras no confirmes con GAAP. Consulte el Apéndice I para obtener una conciliación de la suma de los segmentos y los componentes de los TCE asignados promedio.

Banca

Los ingresos por Banca de US$ 949 millones aumentaron un 22%,impulsados por el crecimiento de las comisiones en Banca de Inversión y menores pérdidas en las coberturas de préstamos, parcialmente compensadas por menores ingresos de Préstamos Corporativos .

Los ingresos por Banca de Inversión de US$ 669 millones aumentaron un 27%, impulsados por Mercados de Capitales de Deuda (DCM) y Consultoría, parcialmente compensados por Mercados de Capitales (ECM). Las comisiones de Banca de Inversión en Consultoríaaumentaron un 11% en comparación con el período del año anterior, lo que refleja una mayor actividad de los clientes. Las comisiones de Banca de Inversión en DCM aumentaron un 43%, impulsadas tanto por la actividad con y sin grado de inversión. Las comisiones de Banca de Inversión en ECM disminuyeron un 17% en comparación con el período del año anterior, impulsadas por preocupaciones geopolíticas y condiciones generales del mercado de OPI.

Los ingresos por Préstamos Corporativos  de US$ 411 millones, excluyendo el valor de mercado en las coberturas de préstamos,(8)disminuyeron un 26% en comparación con el año anterior, impulsados en gran medida por una menor participación en los ingresos de Banca de Inversión, Servicios y Mercados (9).

Los gastos operativos de Banca de US$ 1.2 mil millones aumentaron un 37%, principalmente debido a la ausencia de una liberación de reservas de pérdidas operativas en el año anterior, ya que las inversiones continuas en talento e infraestructura fueron compensadas por ahorros de productividad.

El costo del crédito de Banca fue de US$ 185 millones, en comparación con US$ 27 millones en el período del año anterior, impulsado por una acumulación de reservas netas de aproximadamente US$ 114 millones, asociada principalmente con el riesgo de transferencia en Rusia y Argentina.

Las utilidades de Banca por US$ (322) millones fueron impulsadas por el mayor costo del crédito y los mayores gastos, parcialmente compensados por los mayores ingresos.

USPB ($ en millones, excepto que se indique lo contrario)	4T’23	3T’23	4T’22	TvsT%	AvsA%	2023	2022	%Δ
Tarjetas de Marca	$2,620	$2,539	$2,389	3%	10%	9,988	8,962	11%
Servicios minoristas	1,636	1,728	1,421	(5)%	15%	6,617	5,469	21%
Banca al Menudeo	684 _	650	597	5%	15%	2,582 _	2,441	6%
Ingresos totales, neto de gastos por intereses	4,940	4,917	4,407	–	12%	19,187	16,872	14%
Total gastos operativos	2,594	2,481	2,609	5%	(D%	10,102	9,782	3%
Pérdidas Crediticias Netas	1,599	1,343	852	19%	88%	5,234	2,918	79%
Creación / (Liberación) de ACL Neto(a)	472	113	867	NM	(46)%	1,465	516	NM
Otras Reservas(b)	3 _	3	4	–	(25)%	8 _	14	(43)%
Costo Crediticio Total	2,074	1,459	1,723	42%	20%	6,707	3,448	95%
Utilidad (Pérdida) Neta	$201	$756	$54	(73)%	NM	1,820	2,770	(34)%
Estadísticas y métricas clave de USPB ($MM)
TCE Promedio asignado(c)	22	22	21	–	6%	22	21	6%
RoTCE(c)	3.6%	13.7%	1.0%	(1,010) bps	260 bps	8.3%	13.4%	(510) bps
Préstamos promedio	202	196	180	3%	12%	193	171	13%
Depósitos promedio	105	110	111	(5)%	(5)%	110	115	(4)%
Créditos Promedio de Tarjetas de EE.UU.	158	153	143	3%	10%
Volumen de ventas de tarjetas en EE.UU.(d)	156	149	152	5%	2%
Adquisiciones de nuevas cuentas (en miles)	3,722	3,298	3,829	13%	(3)%

Nota: Favor de referirse a los Apéndices y Notas al pie al final de este comunicado de prensa para obtener información adicional.

(a) Incluye la acumulación / (liberación) de reservas crediticias para préstamos y reservas para pérdidas crediticias sobre compromisos crediticios no financiados.

(b) Incluye disposiciones sobre beneficios y reclamos de titulares de pólizas y otros activos.

(c) TCE y RoTCE son medidas financieras no confirmes con GAAP. Consulte el Apéndice I para obtener una conciliación de la suma de los segmentos y los componentes de los TCE asignados promedio.

(d) El volumen de gastos de tarjetas se conocía anteriormente como ventas de compras con tarjetas

Banca Personal de EE. UU. (USPB)

Los ingresos por USPB de US$ 4.9 mil millones aumentaron un 12%, impulsados por mayores ingresos netos por intereses debido al crecimiento de los préstamos en tarjetas y mayores diferenciales de depósito.

 

Los ingresos por Tarjetas de Marca de US$ 2.6 mil millones aumentaron un 10%, impulsados por un mayor margen de interés neto y un crecimiento del saldo devengado por intereses del 13%. Los ingresos también se beneficiaron del crecimiento en las adquisiciones de nuevas cuentas, un 8% superior, y los volúmenes de gasto, un 3% superior.

 

Los ingresos por Servicios Minoristas de US$ 1.6 mil millones aumentaron un 15%, impulsados por un mayor margen de interés neto y un crecimiento del saldo devengado por intereses del 11%, así como menores pagos a los socios debido a mayores pérdidas netas de crédito.

 

Los ingresos por Banca Minorista  de US$ 684 millones aumentaron un 15%, impulsados por mayores diferenciales de depósitos, crecimiento de préstamos y mejores márgenes hipotecarios.

Los gastos operativos de USPB de US$ 2.6 mil millones disminuyeron un 1%, principalmente impulsados por menores gastos no relacionados con el volumen, parcialmente compensados por el riesgo y el control y las inversiones dirigidas por el negocio.

El costo del crédito de USPB fue de US$ 2.1 mil millones, en comparación con US$ 1.7 mil millones en el período del año anterior. El aumento se debió en gran medida a las mayores pérdidas netas de crédito, que ahora se encuentran en los niveles anteriores al Covid, parcialmente compensadas por una menor acumulación de ACL.

Las utilidades de USPB de US$ 201 millones fueron impulsadas por los mayores ingresos y los menores gastos, parcialmente compensadas por el mayor costo del crédito.

Patrimonio ($ en millones, excepto que se indique lo contrario)	4T’23	3T’23	4T’22	TvsT%	AvsA%	2023	2022	%Δ
Banca Privada	542	617	599	(12)%	(10)%	2,332	2,812	(17)%
Wealth at Work	211	234	195	(10)%	8%	862	730	18%
Citigold	918 _	1,004	929	(9)%	(D%	3,897 _	3,906	–
Ingresos totales, neto de gastos por intereses	1,671	1,855	1,723	(10)%	(3)%	7,091	7,448	(5)%
Total gastos operativos	1,647	1,711	1,585	(4)%	4%	6,644	6,058	10%
Pérdidas Crediticias Netas	31	24	56	29%	(45)%	98	103	(5)%
Creación / (Liberación) de ACL Neto(a)	(26)	(27)	(115)	4%	77%	(97)	202	NM
Otras Reservas(b)	(1)__	1	2	NM	NM	​(3)__	1	NM
Costo Crediticio Total	4	(2)	(57)	NM	NM	(2)	306	(101)%
Utilidad (Pérdida) Neta	$5	$118	$175	(96)%	(97)%	346	950	(64)%
Estadísticas y métricas clave de Patrimonio ($MM)
TCE Promedio asignado(c)	13	13	14	–	(4)%	13	14	(4)%
RoTCE(c)	0.1%	3.5%	5.0%	(340) bps	(490) bps	2.6%	6.8%	(420) bps
Préstamos	152	151	149	1%	2%
Depósitos	323	307	325	5%	(D%
Activos de inversión de clientes(d)	498 _	471	443	6%	12%
Balances de clientes al EoP	973	929	917	5%	6%

Nota: Favor de referirse a los Apéndices y Notas al pie al final de este comunicado de prensa para obtener información adicional.

(a) Incluye la acumulación / (liberación) de reservas crediticias para préstamos y reservas para pérdidas crediticias sobre compromisos crediticios no financiados.

(b) Incluye disposiciones sobre beneficios y reclamos de titulares de pólizas y otros activos.

(c) TCE y RoTCE son medidas financieras no confirmes con GAAP. Consulte el Apéndice I para obtener una conciliación de la suma de los segmentos y los componentes de los TCE asignados promedio.

(d) Incluye los Activos bajo gestión, y los activos de fideicomiso y custodia.

Patrimonio

Los ingresos por Patrimonio de US$ 1.7 mil millones disminuyeron un 3%, impulsados por menores diferenciales de depósito, parcialmente compensados por un menor costo de financiación hipotecaria y mayores ingresos por comisiones de inversión.

Los ingresos por Banca Privada de US$ 542 millones disminuyeron un 10%, impulsados por menores diferenciales de depósitos y menores volúmenes de depósitos y préstamos, parcialmente compensados por mayores ingresos por inversiones.

Los ingresos por Wealth at Work  de US$ 211 millones aumentaron un 8%, impulsados por mayores ingresos hipotecarios y de inversión, parcialmente compensados por menores ingresos por depósitos.

Los ingresos por Citigold de US$ 918 millones disminuyeron un 1%, ya que los menores diferenciales de depósito se vieron parcialmente compensados por el crecimiento de los ingresos por inversiones a nivel mundial y los mayores ingresos por depósitos en Asia.

Los gastos operativos por Patrimonio de US$ 1.6 mil millones aumentaron un 4%, impulsados en gran medida por inversiones en riesgos y controles y tecnología, parcialmente compensadas por ahorros en productividad.

El costo del crédito de Patrimonio fue de US$ 4 millones, ya que las pérdidas netas de crédito de US$ 31 millones fueron compensadas en gran medida por una liberación de ACL para préstamos y compromisos no financiados de US$ 26 millones.

Las utilidades por Patrimonio fueron de US$ 5 millones, ya que los ingresos más bajos fueron compensados en gran medida por mayores gastos.

Todos los Otros (base administrada)(a)(b)    ($ en millones, salvo que se indique lo contrario)	4T’23	3T’23	4T’22	TvsT%	AvsA%	2023	2022	%Δ
Franquicias Heredadas (base administrada)	1,710	1,802	1,829	(5)%	(7)%	7,198	7,467	(4)%
Corporativo / Otros	322 _	411	609	(22)%	(47)%	2,165 _	1,521	42%
Ingresos Totales	2,032	2,213	2,438	(8)%	(17)%	9,363	8,988	4%
Total gastos operativos	4,466	2,164	2,325	NM	92%	11,117	9,144	22%
Pérdidas Crediticias Netas	236	238	186	(1)%	27%	870	772	13%
Creación / (Liberación) de ACL Neto(c)	81	(24)	(35)	NM	NM	106	(368)	NM
Otras Reservas(d)	142 _	(10)	13	NM	NM	350 _	94	NM
Costo Crediticio Total	459	204	164	NM	NM	1,326	498	NM
Utilidad (Pérdida) Neta	$(2,254)	$(109)	$71	NM	NM	(2,107)	163	NM
Todos los Otros, estadísticas y métricas clave ($MM) TCE Promedio asignado(e)	32	33	27	–	22%	31	26	20%

Nota: Favor de referirse a los Apéndices y Notas al pie al final de este comunicado de prensa para obtener información adicional.

(a) Incluye Franquicias Heredadas y ciertos costos no asignados de las funciones globales del personal (incluidos finanzas, riesgos, recursos humanos, costos legales y relacionados con el cumplimiento), otros gastos corporativos y operaciones globales no asignadas y gastos de tecnología e impuestos sobre la renta, así como actividades de inversión de Tesorería Corporativa y operaciones descontinuadas.

(b) Refleja los resultados sobre una base administrada, lo cual excluye los impactos relacionados con la desinversión de la desinversión de Citi de sus negocios de banca de consumo en Asia y la desinversión planificada de la banca de consumo en México y los mercados de pequeñas y medianas empresas dentro de las Franquicias Heredadas. Para obtener información adicional, consulte la nota al pie 10.

(c) Incluye la acumulación / (liberación) de reservas crediticias para préstamos y reservas para pérdidas crediticias sobre compromisos crediticios no financiados.

(d) Incluye disposiciones sobre beneficios y reclamos de titulares de pólizas y otros activos.

(e) TCE es una medida financiera no conforme con GAAP. Consulte el Apéndice I para obtener una conciliación de la suma de los TCE asignados promedio de los segmentos y los componentes.

Todos los Otros (base administrada)(10)

Los ingresos por Todos los Otros (base administrada) de US$ 2.0 mil millones disminuyeron un 17%, impulsados por una disminución en los ingresos netos por intereses del 29%, impulsados en gran medida por los mayores costos de financiación en Corporativo/Otros y las salidas y liquidaciones concretadas, parcialmente compensados por mayores ingresos no relacionados con intereses.  

Los ingresos por Franquicias Heredadas (base administrada)(10) de US$ 1.7 mil millones disminuyeron un 7%, principalmente impulsados por las salidas concretadas y las liquidaciones, parcialmente compensados por tasas y volúmenes más altos en México y la apreciación del peso mexicano.

Los ingresos por Corporativo / Otros disminuyeron a US$ 322 millones desde US$ 609 millones en el período del año anterior, en parte impulsados por mayores costos de financiación.

Los gastos de Todos los Otros (base administrada) de US$ 4.5 mil millones aumentaron 92%, impulsados por la evaluación especial de la FDIC y el cargo de reestructuración, parcialmente compensados por menores gastos impulsados por las salidas concretadas y las liquidaciones.  

El costo del crédito de Todos los Otros (base administrada) de US$ 459 millones, Refleja pérdidas netas de crédito de US$ 236 millones, una acumulación de ACL para préstamos y compromisos no financiados de US$ 81 millones y otras provisiones de US$ 142 millones.

Las utilidades de Todos los Otros (base administrada) de US$ (2.3) mil millones, fueron impulsadas por mayores gastos, menores ingresos y un mayor costo del crédito.